Инвестиционный проект: пример с расчетами, методы оценки, анализ показателей эффективности

Инвестирование осуществляется путем вложения денежных средств (инвестиций) в проект для того, чтобы через некоторое время получить прибыль от его реализации. Обычно вкладывают деньги в производство, коммерцию, науку, социальную сферу и др. отрасли.

Цель инвестирования чаще всего состоит в техническом переоснащении предприятия, разработки новых видов продукции, внедрении производственных инноваций и т.д. А особенностью – получение доходов по истечении определенного, иногда длительного срока времени.

Таким образом, инвестор. осуществляя финансирование проекта, сознательно отказывается от получения быстрой сиюминутной прибыли ради обеспечения более высокого дохода в будущем.

Скачать образец инвестиционного проекта, а также пример расчетов в MS Excel.

Под инвестиционным проектом понимается экономический проект, основанием для развития которого являются инвестиции.

Его можно представить в виде совокупности финансовых и правовых документов, показывающих экономическую целесообразность вложения денежных средств в какой-либо объект. Причины поддержки инвестиционного проекта подробно излагаются в его бизнес-плане .

Также в проекте содержится подробная информация об объеме и сроках производства капитальных вложений, проектно-сметная документация (как предписывают стандарты) и поэтапное описание действий по расходованию инвестиций.

• обоснование выбранной бизнес-идеи;
• исследование возможностей проекта по реализации инвестиций;
• подготовка и утверждение проектной документации;
• заключение договоров в рамках проекта;
• организация финансирования и ресурсного обеспечения;
• освоение производства, проведение необходимых работ;
• сдача объекта в эксплуатацию и начало выпуска продукции.

Инвестиционный проект характеризуется следующими особенностями:

1. Стоимостная оценка – каждый проект можно выразить в виде определенной денежной суммы;
2. Самоокупаемость – в результате реализации все произведенные затраты должны быть возмещены;
3. Временной цикл проекта – между вложениями и получением прибыли должен пройти определенный промежуток времени;
4. Инвестиционная идея проекта не должна содержать в себе больше, чем 5 предложений.

Существуют различные виды. которые делятся в зависимости от масштабов, объема финансирования, длительности, направления деятельности, уровня риска и т.д.:

1. По длительности (времени реализации) . краткосрочные (до 3-х лет), среднесрочные и долгосрочные (свыше 5 лет) инвестиционные проекты.
2. По объему финансирования . малые, средние, крупные и мега проекты.
3. По направлению деятельности . коммерческие (имеющие целью получение прибыли), социальные (имеющие целью улучшение жизни населения, решение социальных проблем и т.д.), экологические (направленные на решение экологических проблем), научно-технические (позволяющие внедрить научно-технические разработки), производственные (нацеленные на выпуск определенного вида продукции) и т.д.
4. По масштабам . локальные, крупномасштабные и глобальные.
5. В зависимости от уровня риска . надежные (с высоким уровнем гарантии, например, государственные) и рисковые (характеризующиеся неопределенностью, например, внедрение новых технологий).

В 2016 году на территории Российской Федерации реализуется несколько тысяч инвестиционных проектов в самых различных сферах. Например, лучшими инвестиционными интернет-фондами, по оценкам специалистов, являются OWY, РОСОПЛАТА, Инвестиционная компания Questra Holdings, Компания UFS Invest, Telecomfin и др.

Для оценки эффективности и значимости инвестиционного проекта разрабатывается специальный документ, его презентующий – бизнес-план. В нем представлены основные достоинства предлагаемой идеи: соответствие действующим нормативно-правовым актам, прибыльность и эффективность, устойчивость к различного рода рискам, отличия от аналогичных проектов и др.

Бизнес-план инвестиционного проекта показывает обоснование его привлекательности для инвесторов, долгосрочные перспективы развития, возможные трудности и способы выхода из сложных ситуаций.

Вся информация, содержащаяся в презентуемом документе, должна быть подана для ознакомления четко, логично, лаконично, грамотно, достоверно, структурировано. При этом не рекомендуется перегружать текст техническими подробностями, подавать заведомо ложную или приукрашенную информацию о проекте. Вместо описательных фраз лучше представить цифровые показатели, а также произвести свертывание и систематизирование сведений в виде таблиц и графиков.

Структура бизнес-плана не регулируется нормативными документами и может различаться в зависимости от сложности и объема инвестиционного проекта.

Примерно можно обозначить следующие содержательные элементы бизнес-плана:

1. Титульный лист. Обозначается название проекта, дается информация о разработчиках, времени и месте его написания. Название должно заключать в себе основную идею.
2. Оглавление. Перечисляются основные смысловые разделы документа и соответствующие страницы.
3. Резюме. Здесь в краткой форме представлена информация о компании и роде ее деятельности, которая позволяет инвестору делать выводы об успешности и эффективности планируемого капиталовложения. Описываются основные цели и преимущества намечающегося проекта, если есть недостатки, то указываются пути их устранения. Резюме должно быть кратким, доступным и убедительным, чтобы в максимальной степени заинтересовать потенциального инвестора.
4. Описание отрасли, компании, товаров/услуг – раздел, раскрывающий состояние отрасли в целом и конкретно положение предприятия, в рамках которого разрабатывается проект, а также показывающий преимущественные стороны ожидаемого товара или услуги, их отличия от уже существующих на рынке.
5. Описание инвестиционного проекта – обозначаются основные цели проекта и его преимущества, а также дается информация о характере, объеме и конкурентоспособности планируемой продукции. Характеризуются основные этапы реализации проекта (этап планирования, инвестиционный и эксплуатационный).
6. Исследование и анализ рынка. Здесь представлены фактические материалы, позволяющие судить о целевой аудитории выпускаемого продукта и его месте на рынке. В данном пункте важно аргументировано обосновать конкурентоспособность проекта.
7. Маркетинговый план. Данный пункт дает представление о методах достижения предполагаемых объемов продаж. Подробно описывается планируемая стратегия маркетинга, ценообразование, способы увеличения товарооборота, а также методы рекламы товара/услуги.
8. Производственный план. В этом пункте приводится обоснование производственных возможностей проекта по изготовлению качественной продукции необходимых объемов в оговоренные сроки.
9. Оценка возможных рисков и способы страховки. В данном разделе говорится о возможных проблемах при осуществлении проекта, а также предполагаемых методах преодоления возникших трудностей.
10. Финансовый план. Данный пункт призван дать оценку экономического потенциала компании и спланировать ее финансовую деятельность. Ключевыми вопросами здесь являются «выживаемость» фирмы и эффективность использования средств, вложенных в проект.
11. Организационный план. Здесь дается характеристика организационной структуры компании с описанием каждого подразделения для понимания возможностей воплощения проекта и применения методов эффективного контроля.
12. Выводы. В данном завершающем пункте представлены итоги о сущности и конечных результатах проекта.

Как создать инвестиционный проект на платформе SIMEX, показано в данном видеоматериале:

Данный этап подразумевает обоснование потребности в инвестициях для реализации проекта и покрытии стоимости заемных и привлеченных средств. Все цифры, представленные здесь, идут либо со знаком «минус», что означает расходы предприятия на проект, либо со знаком «плюс», что показывает поступление средств на счет предприятия.

• определение выручки от реализации продукции по годам проекта;
• определение сумм эксплуатационных затрат по годам проекта;
• расчет прибылей и налогов по годам проекта;
• расчет потока наличных средств;
• расчет показателей эффективности с помощью методов дисконтирования;
• составление графика погашения кредита;
• расчет коэффициента возврата долга по годам.

При оценке эффективности рассматриваемого проекта следует принять во внимание следующие показатели :

• расчетный период (тот период времени, за который происходит полная реализация предлагаемого плана);
• чистые инвестиции (необходимый объем затрат для того, чтобы идея была успешно реализована);
• денежный поток (это разница между суммами поступлений и выплат по проекту, движение денежных средств в реальном времени);
• ликвидационная стоимость (представляет собой ту цену, за которую проект может быть продан на рынке за определенный срок, его максимальная стоимость).

Понятие рентабельности инвестиционного проекта означает такое использование средств при реализации проекта, когда предприятие не только покрывает свои финансовые затраты, но и получает прибыль.

Под рентабельностью инвестиций понимается показатель эффективности инвестиций. который может быть рассчитан методом деления чистой прибыли на объем инвестиций. Иногда рентабельность инвестиций можно определить как отношение чистой прибыли к сумме акционерного капитала и долгосрочного долга.

ROI = (Доход от вложений / объем вкладов) x 100 %

Существуют различные критерии оценки: по социальной значимости, уровню задействования трудовых ресурсов, объемов воздействия на внешнюю среду и др. Однако, прежде всего, анализу подлежат показатели экономической эффективности.

Применяемые методы призваны ответить на вопрос: насколько выгодно вкладывать деньги в данное предложение. Проблема такой оценки заключается в анализе соотношения вложений в проект и получаемых доходов от его исполнения.

Оценка инвестиционного проекта, прежде всего, учитывает такие факторы, как денежные потоки и их распределение во времени, иллюстрирующие размер предполагаемой прибыли, срок ее получения и возможные риски.

Применяются простые (статические), не учитывающие временной фактор, и усложненные (дисконтированные) методы оценки, базирующиеся на теории изменения стоимости денег во времени.

Простые методы основаны на признании равной значимости доходов и расходов в инвестиционной деятельности и не учитывают временную стоимость денег. К ним относят расчет срока окупаемости и расчет нормы прибыли.

Вместе с тем, необходимо понимать, что инвестиционный проект является продолжительным по времени.

Между вложением средств и получением дохода может пройти срок от одного года и больше, тогда как простые методы определения эффективности игнорируют данную особенность. Кроме того, оценка инвестиционного проекта требует учета темпов инфляции.

Усложненные методы оценки предполагают сравнение затрат по проекту с доходами, приведенными к их текущей стоимости на момент осуществления затрат (с учетом уровня риска). Здесь речь идет о дисконтировании доходов, принятии во внимание временного фактора.

• срок окупаемости проекта;
• чистая текущая стоимость доходов;
• индекс рентабельности проекта;
• внутренняя норма доходности;
• модифицированная ставка доходности;
• ставка доходности финансового менеджмента.

Аналитик оценивает эффективность проекта по совокупности приведенных показателей, а также исходя из их сравнения.

Инвестирование в любой вид проектов всегда связано с разнообразными рисками. Степень их влияния на развитие чаще всего связана с характером экономической ситуации в мире, стране и регионе, с изменением конъюнктуры инвестиционного рынка, а также зависит от вида и формы инвестирования самого проекта.

Риск инвестиционного проекта (или проектный риск) означает вероятность наступления неблагоприятных финансовых последствий в виде потери или недостаточности ожидаемого инвестиционного дохода в ситуации неопределенности условий его осуществления.

Уровень проектного риска находится на третьем месте по значимости в системе показателей эффективности таких проектов после объема инвестиционных затрат и чистого денежного потока.

Риск инвестиционного проекта достаточно сложное понятие, которому могут быть присущи такие особенности. как: интегрированный характер, объективность проявления, высокая вариабельность, отсутствие надежных индикаторов для его оценки и др.

Для максимально возможного уменьшения издержек от наступления негативных ситуаций, в инвестировании используется практика управления рисками, которая основана на оценке и анализе существующих рисков и подборе наиболее правильных в данной ситуации методов управления.

Среди методов, применяемых для управления рисками. можно выделить следующие методы:

• уклонение от риска, заключающийся в отказе от проведения определенных действий;
• предупреждение и контроль риска (снижение негативного эффекта от риска и контроль за ним);
• принятие риска (готовность покрыть убытки от него);
• перенаправление риска (перераспределение его уровня с другими объектами, куда входит, к примеру, страхование риска).

Пример презентации инвестиционного проекта смотрите в следующем видеосюжете:

Остались вопросы? Узнайте, как решить именно Вашу проблему - позвоните прямо сейчас:

996 Презентации на тему инвестиционный проект на

Соглашение о ведении, туристской деятельности. ИНВЕСТИЦИОННЫЙПРОЕКТПроект Долина Минеральных вод Концепция Комплексное освоение. » Территория санаторнокурортного комплекса «Горное море» ИНВЕСТИЦИОННЫЙПРОЕКТПроект Концепция Горное море Строительство бальнеологического санаторно-курортного.

пчелосемей; -получение продуктов пчеловодства. Общая стоимость инвестиционногопроекта составляет 145500 рублей Планируется производить цветочный мед, который. услуги экскурсовода); обед в сельском доме; страховка. Инвестиционныйпроект по организации кемпинга в Кувшиновском районе Кемпинги -.

Инвестиционныйпроект строительства завода (производство панельно-каркасных домов по технологии компании «. комплекса» совместно с Управляющей компанией «Жилищный капитал» предлагает Вашему вниманию инвестиционныйпроект по строительству завода, на котором будут производиться панельно-каркасные дома.

необходимым количеством разнообразного горючего собственного производства ИНВЕСТИЦИОННЫЙПРОЕКТ МАГАДАНСКОЙ ОБЛАСТИ 4 «КОМПЛЕКСНАЯ ПЕРЕРАБОТКА БУРЫХ. и термобрикетирование. Выпуск высококачественного брикетного топлива. ИНВЕСТИЦИОННЫЙПРОЕКТ МАГАДАНСКОЙ ОБЛАСТИ 5 «КОМПЛЕКСНАЯ ПЕРЕРАБОТКА БУРЫХ УГЛЕЙ.

газогенерирующий модуль; - брикетный и экстракционный модуль. ИНВЕСТИЦИОННЫЙПРОЕКТ МАГАДАНСКОЙ ОБЛАСТИ 7 «КОМПЛЕКСНАЯ ПЕРЕРАБОТКА БУРЫХ УГЛЕЙ ПРИМАГАДАНСКИХ. ПОЛИТИЧЕСКОЙ, ЭКСПЕРТНОЙ И ИМИДЖЕВОЙ ПОДДЕРЖКИ ПРОЕКТА. ИНВЕСТИЦИОННЫЙПРОЕКТ МАГАДАНСКОЙ ОБЛАСТИ 11 «КОМПЛЕКСНАЯ ПЕРЕРАБОТКА БУРЫХ.

надзора СТРАТЕГИЯ РАЗВИТИЯ ГОРОДА РАЗВИТИЕ ГОРОДА - КУРОРТА Инвестиционныйпроект. Укрепление Бердянской Косы Проблема: интенсивное разрушение береговой линии. БЮДЖЕТА в СУММЕ 0,25 млн.грн. (проект реконструкции здания) Инвестиционныйпроект. Реконструкция клуба «Маяк» по ул. Чубаря.

экономическому развитию села Тверской области Основные показатели инвестиционныхпроектов Количество проектов Общий объём инвестиций, млн.рублей Количество. села Тверской области Молочный комплекс на 1200 голов Инвестиционныйпроект «Тверь-1». Развитие молочного животноводства Инвестор –ООО.

ЮНЕСКО под общим названием «Золотые горы Алтая». Инвестиционныйпроект «Туристско-рекреационный кластер «Всесезонный горнолыжный, спортивно-. и продажи снаряжения фитнес-центр рестораны оздоровительный центр Инвестиционныйпроект «Туристско-рекреационный кластер «Всесезонный горнолыжный, спортивно.

транспорт); • существование в Красноярском крае ряда льгот для инвесторов. Данный инвестиционныйпроект одобрен в администрации Красноярского края (есть официальные письма Министра природных.

Инвестиционныйпроект «Туристско-рекреационный кластер «Плес» Цель кластера – развитие туристской отрасли Ивановской. Данные по объемам финансирования ТРК «Плес» Ожидаемый эффект от реализации инвестиционногопроекта ТРК «Плес» • • • Развитие туристской отрасли Ивановской области за счет.

Презентация на тему: Инвестиционный проект

1 _____________________________________________________________ Инвестиционный проект _____________________________________________________________ Соинвестирование строительства отельного комплекса Gold Island ***** Тюрклер (регион Алания, Турция)

2 _____________________________________________________________ Описание проекта _____________________________________________________________ Согласно данному инвестиционному проекту предлагается либо покупка, либо соинвестирование (на усмотрение инвестора) строящегося пятизвездочного отельного комплекса Gold Island с развитой инфраструктурой на территории района Тюрклер (регион Алания, Турция). Застройщик объекта – компания «Айдоган» (полное наименование «Айдоан Туризм Таахют Тиджарет ве Санайи А.Ш.»), она же владеет землей и лицензией под застройку данной территории. Возможные варианты сотрудничества: - выкупить полностью готовый под ключ (с мебелью и персоналом) - соинвестировать в любой пропорции (в том числе 50/50 с компанией «Айдоган»), в этом случае необходимо совместно с инвестором обсуждать дальнейшую эксплуатацию Отеля в соответствии с долей от инвестиций В любом из вариантов предполагается содействие со стороны и Застройщика, и компании Avalon в юридическом оформлении, подборе персонала, а так же организации сотрудничества с туристическими компаниями и операторами. 2

3 _____________________________________________________________ Концепция и расположение отеля _____________________________________________________________ Люкс-отель типа «бутик», на менее 300 отдыхающих приходится более 2 Га отлично организованной инфраструктуры для отдыха, включающей spa центр, марину для яхт, насыпной пляж, набережную и т.д. Главное здание состоит из 5 этажей и 144 номеров различных категорий, с общим количеством 298 мест. Земельный участок расположен: - на первой линии в 50 м от моря - в 20 км от центра Алании - в 48 км от аэропорта Газипаша Площадь участка: 23 596.41 кв. м Площадь застройки: - 8 204,12 кв. м + дополнительные постройки - 23 000 кв. м (включая бассейны, аквапарк и т.д.) 3

4 _____________________________________________________________ Номерной фонд _____________________________________________________________ Распределение номеров по типам и площади: - стандарт без балкона, 25 кв.м, 14 ед. - стандарт с одной кроватью, 32 кв. м, 88 ед. - стандарт с двумя кроватями, 38 кв.м, 35 ед. - люкс с 4 кроватями, 64 кв.м, 4 ед. - бизнес-люкс с 4 кроватями, 95 кв.м, 1 ед. - стандарт для инвалидов, 32 кв.м, 2 ед. Количество номеров - 144, количество мест - 298. Стандартный номер укомплектован: - индивидуальным кондиционером - плазменным ТВ со спутниковой антенной - комфортной дизайнерской мебелью - ванной комнатой с джакузи и туалетом - телефоном и прямым доступом в интернет - индивидуальным сейфом 4

5 _____________________________________________________________ Инфраструктура _____________________________________________________________ В данном отеле будет применяться система «все включено ultra». По этой системе отдыхающим еда и все напитки, как алкогольные так и безалкогольные (включая бар), будут предоставляться бесплатно. В отеле предусмотрены: - ресторан шведский стол на 226 человек - ресторан под открытым небом на 136 человек - рестораны с кухнями различных стран - лобби бар на 45 человек - бар на пляже - кондитерская на 32 человека - ночной клуб с вместимостью 100 человек Актовый зал на 220 человек, зал заседаний, читальный зал, 2 игровых зала, детский игровой клуб, открытый и закрытый бассейны, амфитеатр на 100 человек, фитнес-зал, центр красоты и здоровья, 7 массажных кабинетов, парикмахерская с мужским и женским залами, турецкая баня, сауна, парилка, бизнес-центр, 5 магазинов, парковка для авто. 5

6 _____________________________________________________________ Доходы и расходы _____________________________________________________________ 6 Отель будет функционировать круглый год, планируемая наполняемость по сезонам: - июль, август (горячий сезон) - 100% - июнь, сентябрь (горячее межсезонье) - 90% - апрель, май, октябрь (слабое межсезонье) - 70% - ноябрь, декабрь, январь, февраль, март (слабый сезон) - 50% Большая часть доходов ожидается от сдачи номеров. Доходность с номеров пропорциональна наполняемости отеля. Кроме того, существует два дополнительных источника доходов: торговые единицы (магазины) 10 - 40 000 евро с единицы в год (всего 5 торговых единиц), процедура в СПА центре и другие дополнительные доходы 100 - 200 000 евро в год (доход от ее аренды). В отеле ожидаются расходы на зарплату и питание работникам, техническое обслуживание (включая потребление воды и электроэнергии), износ, уборка и т. д. В зависимости от наполняемости отеля и по сезонам персонал также будет колебаться от минимум 70 человек до 120 человек.

7 _____________________________________________________________ Краткие параметры проекта Общий объем инвестирования Первый этап инвестирования Срок окупаемости инвестиционных затрат Период строительства Форма инвестиций Ожидаемые годовые расходы Ожидаемая наполняемость на 12 месяцев Ожидаемая средняя наполняемость за год Ожидаемая средняя стоимость номера в сутки Ожидаемый доход от номеров за год Ожидаемый дополнительный доход за год Общий ожидаемый доход Годовая прибыль Реальный срок окупаемости, как показывает практика, составляет 10 - 12,5 лет в основном за счет дополнительных сервисов и услуг: аренды магазинов, spa-салона, ежегодного повышения цен на туристический пакет. - 35 000 000 евро - 3 500 000 евро - 14,5 лет - 1,5-2 года - прямые инвестиции - 2 235 073 евро - 76 808 человек - 71% - 47,3 евро - 4 136 403 евро - 520 000 евро - 4 656 403 евро - 2 421 330 евро 7

8 _____________________________________________________________ Стратегия и перспективы развития аэропорта Газипаша _____________________________________________________________ - Газипаша - второй по величине аэропорт на побережье - Расположен в 28 км от Алании (130 км от Анталии) - Пропускная способность до 500 000 пассажиров в год - Первый международный рейс запланирован на 07.2010 Основной целью аэропорта является завершение второго этапа реконструкции к концу 2010 года, что подразумевает: - масштабную модернизацию всей инфраструктуры - присвоение статуса международного аэропорта - открытие для чартерных рейсов из Европы и России - прирост темпов международных и внутренних перевозок - рост экономики региона 8

9 _____________________________________________________________ Анализ развития рынка гостиничной недвижимости _____________________________________________________________ В рамках подготовки и оценки целесообразности проекта был проведен анализ гостиниц региона Алания, результатом которого стали выводы: - Алания является самым динамичным регионом на побережье Турции по развитию туризма, ежегодно ее посещают более 1 миллиона туристов из России и стран Европы - В регионе не представлены гостиницы, которые имели бы похожую инфраструктуру, существующие объекты являются частными отелями с низким качеством услуг - Возможность передачи отеля под управление крупного международного оператора - Открытие международного аэропорта Газипаша улучшить привлекательность туристического направления и существенно увеличит спрос на услуги гостиниц - На рынке существует возможность развития качественных проектов гостиниц, ориентированных на всесезонный отдых (MICE индустрии) Дефицит качественных средств размещения в Алании, а также развитие транспортной инфраструктуры и рост экономики делают данный проект востребованным и ликвидным на рынке гостиничной недвижимости региона. 9

10 _____________________________________________________________ Контакты _____________________________________________________________ Благодарим Вас за проявленный интерес к проектам нашей компании и будем рады ответить на любые вопросы! 105120, Москва, Костомаровский переулок, д.3, стр.12, офис 316 Тел./факс +7 (495) 787-9734 info@realtyestate.ru Турция, Алания, пригород Махмутлар, ул. Барбарос, Alden 3, офис F-1 Тел./факс +9 (0537) 208-1881 info@turkeyproperty.ru info@turkeyproperty.ru 10

Разработка плана инвестиционного проекта (на примере ООО Торговый дом Металлпродукт ) презентация

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.